آیا كاموديتي در مقایسه با میانگین هاى بلندمدت، پایین تر ارزش گذاری شده اند؟

به گزارش فولاد 24، با نگاهی به شاخص کل بازده S&P GSCI نسبت به S&P 500 از سال ۱۹۷۱ تا ۲۰۲۴، می‌توانیم الگوهای مختلفی از تاریخچه بازار را مشاهده کنیم.

در دهه‌ی ۱۹۷۰، بحران نفت ۱۹۷۳/۷۴ باعث افزایش نسبت S&P GSCI به S&P 500 شد.
جنگ خلیج فارس در سال ۱۹۹۰ نیز با تغییر قیمت نفت، این نسبت را تحت تأثیر قرار داد.
در دوره‌ی بحران مالی جهانی ۲۰۰۸، نسبت S&P GSCI به S&P 500 کاهش یافت.
دوران رشدی که پس از بحران مالی آغاز شد، بازدهی S&P GSCI نسبت به S&P 500 را افزایش داد.
همچنین، می‌توانیم تأثیر حباب دات کام و بحران مالی جهانی بعدی را در تغییرات این نسبت مشاهده کنیم.
این الگوها نشان می‌دهند که تغییرات در قیمت کالاها، به‌ویژه نفت، تأثیر زیادی بر بازار سرمایه دارد و این نسبت می‌تواند به‌عنوان یک نشانگر از وضعیت اقتصاد جهانی و عملکرد بازارهای مالی مورد بررسی قرار گیرد.

آیا كاموديتي در مقایسه با میانگین هاى بلندمدت ، پایین تر ارزش گذاری شده اند ؟ پاسخ بله